Analiza companiei Microsoft Corporation

Introducere

Analiza companiei Microsoft Corporation pe o perioada de un an de zile, 28.02.2022-24.02.2023, motivul pentru care am ales această companie este pentru că sunt familiarizată cu produsele și serviciile oferite de aceasta, sunt fascinată de varietatea de instrumente pe care le oferă serviciile acestei companii și multitudinea domeniilor în care sunt folosite.

Microsoft Corp. este cea mai mare companie producătoare de software de pe piață, aceasta produce, dezvoltă și întreține servicii IT cum ar fi Windows, Microsoft Office, Internet Explorer, componente hardware pentru Xbox, dar și gama Microsoft Surface, care dezvoltă computere cu ecran tactil. [1]

Încadrarea companiei in sectorul de activitate

Sectorul de activitate în care activează Microsoft Corp. este cel tehnologic, industria infrastructură-software și activează în trei segmente: Productivity and Business Processes, Intelligent Cloud, și More Personal Computing.

Principalii competitori

Principalii competitori din această industrie, pe care această companie îi are, sunt Oracle Corporation și Adobe Incorporated [2]. Oracle Corp. este o companie care dezvoltă și vinde altor companii, tehnologii și baze de date software și produse software pentru întreprinderi, iar Adobe Inc. Creează sisteme software care includ grafică, fotografie, animații și multe altele. Deși ambii competitori au o capitalizare a pieței mult mai mare decât a altor companii din domeniu, Microsoft le depășește pe amândoua ocupând de foarte mulți ani primul loc în această industrie.

Această companie se încadrează pe piața oligopol, cu concurență imperfectă, ea având câțiva competitori, o plajă largă de consumatori, influnțe mari asupra prețului, dar și o impunere a unor bariere de intrare pe piață asupra altor companii. Microsoft a reușit să se mențină deasupra competitorilor din industria infrastructură-software în permanență, devenind lider de piață.

Impunerea prețurilor

Prețul este stabilit folosind o strategie foarte întâlnită, acestea oferă servicii gratuite, dar care au și anumite limitări care să oblige consumatorul să achiziționeze varianta “premium”. Microsoft oferă licențe Windows gratuit pentru că are nevoie de mulți utilizatori, scopul fiind să ajungă la utilizatori care să dezvolte alte aplicații pentru dispozitivele care ultilizează Windows. În consecință, companiile urmăresc atragerea clienților pentru a-i fideliza și a câștiga de pe urma lor.

Fiind cea mai mare companie din această industrie, Microsoft reușește să își atragă clienții fără să apeleze la strategii complexe de marketing, singurul produs care iasă în evidență prin acest tip de promovare este Microsoft Office, iar competitorii săi utilizează promovarea online sau on-site pentru a ajunge la consumatori. [3]

Evoluția companiei la bursă

Venit, profit net, profit marginal

Microsoft Corp. a avut o evoluție mare de-a lungul timpului, în anul analizat (2022-2023) a înregistrat un venit brut de aproximativ 204 trilioane de dolari, depășindu-și cu mult competitorii din această industrie, aceștia având un venit brut de 47 trilioane de dolari Oracle Corp., respectiv 17 trilioane de dolari Adobe Inc.Urmărind evoluția acestor trei companii am observat că Microsoft își păstrează poziția având și cel mai mare profit, mai exact o valoare de 139 trilioane de dolari, cu o valoare de aproape 4 ori mai mica a profitului, 35 trilioane de dolari, urmează Oracle, iar Adobe aflându-se la urmă cu 15 trilioane de dolari.

Acest rezultat demonstrează ca Microsoft este lider de piață pe acestă industrie, fiind necesare multe investiții ale competitorilor pentru a putea să depășească această companie. Rata profitului marginal pentru Microsoft nu este cu mult mai mare decât a companiei Adobe, acestea avant ratele de aproximativ 33%, respectiv 26%, iar Adobe se plasează putin mai jos având 17%. [4] [5] [6]

Datorii, ROA, ROE

În ceea ce privește datoriile acestor companii, Oracle are cele mai multe datorii, totalul acestora fiind de 75 trilioane de dolari, spre deosebire de Microsoft care are 61 trilioane de doari și Adobe cu 4 trilioane. Profitabilitatea investițiilor pe care le fac aceste companii este dată de indicatorul ROA (Return on Assets), care pentru Adobe cu valoarea 14.49%, este sub cel Microsoft cu 14.83%, Oracle se situează la coada clasamentului dintre cele trei, deoarece are valoarea de 7.28%.

Continuând analiza am observat ca ROE (Return on Equity), reprezentând rentabilitatea unei companii, evidențiind profitul pe care îl pot avea investițiile efectuate de investitori, urmează același tipar ca ROA, fiind mai mare pentru Microsoft, 39.31%, urmai îndeaproape de Adobe, 33.86%, iar pentru Oracle nu avem informații furnizate. [7] [8] [9]

Evoluția pe perioada analizată

În graficul de mai jos se poate observa cum a fluctuat prețul de închidere a companiei Microsoft, și a principalilor competitori din punct de vedere al capitalizării bursiere din această industrie, Oracle și Adobe. Cea mai mare capitalizare o are Microsoft de nivelul trilioanelor, mai exact 2.17 trilioane de dolari, la o distanță semnificativă față de Oracle, care are 258965 miliarde de dolari, și Adobe cu 174581 miliarde de dolari. [10]