Analiza Petrom OMV

Privatizarea Petrom

Contractul de privatizare a SNP Petrom, semnat pe 23 iulie 2004, prin care compania austriaca OMV cumpara 51 la suta din pachetul majoritar de actiuni urmand sa plateasca o suma situata intre 1,392 si 1,529 miliarde euro, constituie privatizarea anului 2004 in Romania.

Achizitionarea Petrom este cea mai importanta tranzactie de acest fel demarata de OMV si transforma Austria in cel mai important investitor strain din Romania.

Pe langa importanta externa, privatizarea Petrom produce efecte considerabile si in ceea ce priveste economia romaneasca deoarece veniturile obtinute in urma vanzarii pachetului de 51 la suta din actiunile companiei in valoare de peste 1, 5 miliarde dolari reprezinta valoare tuturor investitiilor straine din Romania in anul 2003.

OMV a preluat initial 33,34 la suta din actiunile Petrom in valoare de 669 milioane euro, pentru majorarea capitalului social pana la 51 la suta Petrom urmand sa plateasca intre 723 si 860 milioane euro, in functie de numarul de actiuni ce vor fi subscrise de actionarii minoritari ai Petrom.

OMV va prelua, deasemenea, datoria externa a Petrom in valoare de 292 milioane euro si un numerar de 160 milioane euro, in oferta sa compania austriaca evaluand Petrom la o suma cuprinsa intre 2,23 - 2,76 miliarde euro.

Conform contractului de vanzare-cumparare, OMV are obligatia de a mentine Petrom ca societate integrata de petrol si gaze, prin pastrarea unor active de baza in sectorul de explorare si productie care sa permita Petrom sa produca minimum 4,2 milioane tone de titei si minimum 4,5 miliarde metri cubi de gaze naturale in urmatorii cinci ani. De asemenea, contractul are un capitol extensiv privind problemele de mediu. Astfel, OMV asi asuma, in calitate de cumparator, respectarea tuturor obligatiilor de conformare la reglementarile de mediu dupa data finalizarii tranzactiei.

OMV a trebuit sa se lupte cu alte 14 companii care s-au inscris in competitia pentru achizitionarea pachetului majoritar de actiuni Petrom:

Alon Inc (SUA), PKN Orlen (Polonia), Hellenic Petroleum (Grecia). Mol (Ungaria), Occidental Oil and Gas Holding Corporation (SUA), Sicomiga Singleman ONG Agigea (Romania), Halliburton-Regal Petroleum-Tender SA, Conoco Philips (Marea Britanie), Kanooz Al Wtan Oil (Arabia Sudita), Gazprom (Rusia), Phoenix Oil (Cipru) si Glencore (Elvetia).

Informatii generale

Petrom este cea mai mare companie româneasca de petrol si gaze, cu activitati în sectoarele Explorare si Productie, Rafinare si Produse Petrochimice, precum si Comercializare. Petrom are rezerve de petrol si gaze estimate la 1 miliard barili echivalent petrol, o capacitate de rafinare de 8 milioane tone si circa 600 statii de distributie carburanti. În anul 2004 veniturile din vânzari ale Petrom au fost de 2.143 milioane Euro, EBITDA (Venituri Înainte de Dobânzi, Taxe, Deprecieri si Amortizari) a fost de 28 milioane Euro. Începând cu decembrie 2004, OMV, grupul lider în industria de petrol si gaze din Europa centrala detine 51% din actiunile Petrom.

OMV activeaza în domeniile Rafinare si Marketing, Explorare si Productie, Distributie gaze precum si Produse Chimice în 27 de tari pe cinci continente. Statul Român detine 40,74% din actiunile Petrom, Banca Europeana pentru Reconstructie si Dezvoltare 2,03% iar 6,23% apartin actionarilor minoritari.